O Circo da Dona Bilica recebe o espetáculo Circo Bella, a história de um dono de circo chamado Héldinho que está à espera de seu melhor funcionário, o Palhaço Néio. O problema é que Néio é o único funcionário do circo e tem que se desdobrar para desempenhar o papel de todos os artistas, causando muitas gargalhadas com seus números atrapalhados.